11月18日，“远东宏信有限公司2021年度第四期中期票据（可持续发展/债券通）”在银行间债券市场成功发行，期限2年，募集资金1.5亿元。这是在中国银行间市场交易商协会11月11日启动社会责任债券和可持续发展债券试点后，首单落地的可持续发展债券。联合赤道为本期可持续发展债券提供第三方评估认证，募集资金用于支持气候行动、健康福祉、社会平等、体面工作、清洁饮水等可持续发展目标，受益人群包括老年人群、农村居民、受教育程度不高人群、待就业人群等。本期债券由中国农业银行牵头主承、渣打银行联席主承，中国银行担任可持续发展顾问。

•产品推出背景

2015年，联合国可持续发展峰会正式通过《2030年可持续发展议程》（简称“2030议程”），设立了到2030年全球力争实现的17个可持续发展目标和169项具体目标（SDG），旨在转向可持续发展道路，解决社会、经济和环境三个维度的发展问题。我国高度重视可持续发展，积极落实“2030议程”，率先发布了落实议程的国别方案和进展报告，并将其与“十四五”规划和2035年远景目标等国家重大发展战略有机融合。

在国际上，绿色债券（Green bond）、社会责任债券（Social bond）、可持续发展债券（Sustainability bond）一般被统称为GSS债券。近年来，为应对环境和社会挑战，GSS债券在全球迅猛发展。2020年，三类债券分别发行2454亿美元、1182亿美元、994亿美元，较2016年分别增长2.6倍、42.5倍、21.8倍。

•产品定义与发行要求

社会责任债券是指发行人在全国银行间市场发行的，募集资金全部用于社会责任项目的债券。可持续发展债券是指发行人在全国银行间市场发行的，募集资金全部用于绿色项目和社会责任项目的债券。可持续发展债券募集资金用于绿色项目部分应遵守适用于绿色债务融资工具的有关规定，用于社会责任项目部分应遵守社会责任债券的有关规定。可持续发展债券募集的资金亦可用于同时具备环境和社会双重效益的项目。

可持续发展债券不同于可持续发展挂钩债券。可持续发展债券要求募集资金全部用于特定用途；而可持续发展挂钩债券的募集资金可用于一般用途，其主要特征是债券条款与发行人可持续发展目标相挂钩。

在试点阶段，外国政府类机构、国际开发机构、境外非金融企业可以经交易商协会注册发行社会责任债券和可持续发展债券。

•可持续发展债券发行意义

此次交易商协会推出的社会责任债券和可持续发展债券，有三个显著特点：一是对标国际标准；二是贴合国内政策；三是高标准、实质性支持可持续发展目标。业务试点方案对标GSS债券国际标准，采用国际通行的“四大支柱”核心机制（即募集资金使用、项目评估和遴选、募集资金管理、信息披露），并引入外部评估认证机制和“框架发行”机制，确保募集资金全部用于社会责任项目和绿色项目。本次试点是对联合国2030年可持续发展议程目标（SDG）中国化的一种探索，是银行间市场落实“2030议程”及“十四五”规划等国家政策在债券融资领域的具体实践，将引导金融资源支持环境和社会可持续发展，有助于满足实体企业转型升级需求、提升中国债市国际声誉。

业务咨询

地址：天津市和平区曲阜道80号联合信用大厦6层 电话：022-58356945 网址：www.lheia.com